Wachstumskapital
Wir unterstützen Startups & Wachstumsunternehmen bei der Kapitalbeschaffung
Kontaktieren Sie uns
Wir unterstützen die Kapitalbeschaffung (Fundraising) von Startups sowie Wachstumsunternehmen und begleiten Finanzierungsrunden in allen Phasen (Seed-, Series-A- und Folgerunden) durch die Erstellung aussagekräftiger Investitionsunterlagen, die Ausarbeitung solider Markteinführungsstrategien und fundierter Finanzprognosen. Viele Startups haben Schwierigkeiten, eine schlüssige Equity Story mit dem Fokus auf die richtigen Geschäftsgrundlagen zu entwickeln, was zu einem sprunghaften Anstieg der Ablehnungsraten bei Investoren führt. Hier kommt VTX-Partners als professioneller Fundraising-Berater ins Spiel und hilft Startups und Wachstumsunternehmen, sich auf die Finanzierungsrunde vorzubereiten und die Aufmerksamkeit der Investoren zu gewinnen.
Fundraising / Investorensuche ist ein Vollzeitjob – Ihr habt aber bereits einen den Aufbau und die Weiterentwicklung Eures Unternehmens!
Du planst die erste oder die nächste Finanzierungsrunde, dabei unterstützen wir Dich in der Vorbereitung aller relevanten Informationen sowie bei der Erstellung investorentauglicher Unterlagen. Darüber hinaus erarbeiten wir mit Dir eine Fundraising- und Finanzierung Strategie, um den für Dich „richtigen“ Finanzierungspartner zu finden.
Wir begleiten Dich während des gesamten Prozesses einer Eigenkapital-Finanzierung. Dabei zielen wir nicht nur darauf ab, eine attraktive Unternehmensbewertung zu erzielen, sondern vielmehr möchten einen kooperativen und wertschaffenden Partner für Dein Startup oder Wachstumsunternehmen finden.
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100
Mio.
Funding
Volumen
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5000
VC‘s, Angels, FOs und CVCs in unserer eigenen Datenbank
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15
Jahre Erfahrung im Venture Capital & Private Equity
100
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belastbares
Netzwerk
95
+
zufriedene
Kunden
Fundraising für Startups & Wachstumsunternehmen
Mit strukturierter Vorbereitung planen wir Finanzierungsrunden und begleiten Dich bei der Durchführung
Das Fundraising ist aufwendiger als von den meisten gedacht. Du planst die erste oder die nächste Finanzierungsrunde, dabei unterstützen wir Dich in der Vorbereitung aller relevanten Informationen sowie bei der Erstellung investorentauglicher Unterlagen. Wir unterstützen Dich dabei, den Finanzierungsbedarf und die Bewertung realistisch zu ermitteln sowie bei der Auswahl geeigneter Investoren. Im weiteren Verlauf stellen wir neben des allgemeinen Prozessmanagements, die Erstellung und Führung eines zur kontrollierten sowie sicheren Informationsweitergabe notwendigen virtuellen Datenraum sicher. Wir erstellen die entsprechenden Term Sheets und begleiten die Verhandlungen.
Unsere Services auf einen Blick
Wir schaffen finanzielle Transparenz und Strukturen für fundierte, zahlenbasierte Unternehmensentscheidungen
Investor Readiness Analyse / Equity Story
Das Geschäftsmodell sollte alle Aspekte beinhalten, welche für den Erfolg Deines Vorhabens relevant sind. Insbesondere das Wertversprechen an den Kunden, das Erlösmodell, Analyse des Wettbewerbsumfeld, eine SWOT Analyse geben Aufschluss für etwaige Optimierungspotentiale oder Handlungsempfehlungen. Wir arbeiten hier gern u.a. mit dem Business Model Canvas.
Spätestens wenn Du Dich entschieden hast einen professionellen Investor in den Cap Table aufzunehmen, solltet ihr eine schlüssige und nachvollziehbare Equity Story konzipiert haben. Das Geschäftsmodell, also die qualitative Logik nach dem Du Dein Startup weiter aufbauen möchtest, sollte quantitativ in einen Finanzplan übersetzt sein und die Annahmen zu Markt und Wettbewerb dem Plausibilitätscheck standhalten. Eine nachvollziehbare, schlüssige Story Line in Verbindung mit einem tollen Team greifen ineinander und die Chance steigen für ein Investment.
Der Investoren Pitch wird viel einfacher, wenn das, was Ihr pitched, investitionsreif ist und Du plausible Antworten auf die wesentlichen Fragen hast, die Dich in einem solchen Pitch erwarten werden. Startups haben in der Regel nur eine Chance bei Investoren, daher ist es sehr ratsam, dass alle Hausaufgaben gemacht sind, bevor man in die Ansprache der Investoren geht. Wir können Euch bei den relevanten Hausaufgaben als Sparringspartner beratend und bei der Aufbereitung notwendiger Informationen unterstützen.
Finanzplan Erstellung
Die Finanzplanung ist das Herzstück jedes Businessplans. Im Wesentlichen dient dieser der Einschätzung der wirtschaftlichen Unternehmensentwicklung sowie des künftigen Kapitalbedarfs, der Rentabilitätsrechnung sowie Liquiditätsvorschau. Dies kann aufgrund unterschiedlicher Anlässe erfolgen Gründung, Fundraising, Verbesserung der Unternehmenssteuerung.
Neben dem Pitch Deck stellt die Finanzplanung das zentrale zu erstellende Element im Hinblick auf die Ansprache geeigneter Investoren dar. Die Finanzplanung wird mithilfe eines integrierten Finanzmodells (Verknüpfung zwischen GuV, Bilanz und Cash Flow) erstellt. Der Detailgrad der Planung hängt von der Wesentlichkeit der Planungsposition ab. Planungsannahmen müssen detailliert, nachvollziehbar und valide sein. Sowohl Margen, Kennzahlen (KPI‘s) als auch der Finanzierungsbedarf können als Ergebnis der Finanzplanungsrechnung abgeleitet werden.
GuV (Umsatzplanung, Personalplanung, Betriebsaufwandplanung – größte Kostenblocke)
Cash Flow Planung (Operativer, Investitions- und Finanzierungs- Cash Flow)
Bilanzplanung (Investitionen/CAPEX, und Abschreibung/AfA, Working Capital/ Umlaufvermögen, Finanzierung)
Unternehmensbewertung
Bei innovativen Startups handelt es sich um neu gegründete Unternehmen ohne operative Gewinne und ohne Vorgeschichte und mit hohem Wachstumspotenzial, die in der Regel in den ersten Jahren ihres Bestehens viel Liquidität zur Finanzierung ihrer Entwicklung gegen minimale besicherbare Vermögenswerte absorbieren. Der Unternehmenswert hängt insbesondere vom zu erwartenden Cash-Flow ab der Zukunft ab und dieses leitet sich anhand diverser Annahmen innerhalb des Finanzmodelles ab. Traditionelle Bewertungsverfahren wie beispielsweise das DCF-Verfahren stoßen schnell an ihre Grenzen, deshalb ist das Heranziehen weiterer Bewertungs-Methodiken beispielsweise die VC-Bewertungsmethode, aber ebenso auch die Marktkenntnis, wie die Wachstumsprognosen des jeweiligen Marktes und vergleichbare Transaktionen notwendig, um ein möglichst konkretes Bild bei der Preisfindung der Geschäftsanteile (Pre-Money und Post-Money) zu erlangen.
Pitch Deck Erstellung
Das Pitch Deck ist das Amuse-Gueule Deiner Geschäftsidee für Kapitalgeber und soll den Appetit auf mehr anregen. Inspirierend, kurz, knapp und verständlich sollten die wichtigsten Elemente Deiner Geschäftsidee dargestellt werden. Wir erarbeiten und gestalten mit Dir Deine professionelle Eintrittskarte für Investoren. Neben prägnant überzeugenden Folien im ansprechenden Design, sollte Dein Pitch-Deck Folgendes beinhalten:
Problembeschreibung (welches Problem löst ihr?)
Lösung (wie löst Du mit Deinem Produkt/Dienstleistung das Problem?)
USP (Was macht Dein Unternehmen besonders und grenzt Dich zu anderen Marktteilnehmern ab?)
Marktanalyse (Marktgröße und das Wachstum Deines Zielmarktes)
Wettbewerbsanalyse (Wer sind die wesentlichen Wettbewerber und wie grenzt Du Dich ab?)
Business Model (Wie verdient Dein Unternehmen Geld?)
Go-to-Market-Strategie (Wie erreichst Du Deine Kunden und welche?
Finanzplanung (Wie schlägt sich Deine Businessplanung in Zahlen nieder – Kennzahlen und Annahmen Deines Erfolges)
Team (Wer sind die Menschen, die Rollen und die Beteiligungsverhältnisse hinter der Idee/Unternehmung?
Identifikation & Ansprache potenzieller Investoren
Jeder Investor hat seine eigenen Bewertungskriterien und dabei geht es nicht nur um die Ansprache, sondern vielmehr um die profunde Ausarbeitung der eignen Unternehmensvision sowie potentielle Bedenken entkräften zu können. Mithilfe unseres belastbaren Netzwerks, unterstützen wir Dich gern bei der Identifikation und Kategorisierung potenzieller Investoren. Wir legen gemeinsam Kriterien fest und mappen diese anschließen mit den uns bekannten Investitionsparametern der Investoren, wie beispielsweise Investment Stage, Ticketgröße, Branchenfokus, Portfolio-Fit etc. Wir stellen eine belastbare Pipeline aus >100 potenziell passenden Investoren zusammen, dessen Investitionskriterien auf Euer Profil passen (Investment Stage, Ticketgröße, Branchenfokus, Portfolio-Fit etc.). Unsere Daten beziehen wir einerseits den marktüblichen Datenbank andererseits jedoch aus persönlichen Netzwerken bzw. unserer eigenen Plattform.
Finanzierungsrunde durchführen
Die Durchführung einer Finanzierungsrunde ist aufwendiger als von den meisten gedacht, ist die Equity Story finalisiert und die relevanten Dokumente erstellt, so beginnt die Ansprache der gemeinsam herausgearbeiteten Investoren der Short List. Neben der Ansprache, diversen Follow-ups und der Beantwortung erster Fragen, kümmern wir uns im Wesentlichen, um das Projektmanagement und die Koordination der Transaktion. Hierbei übernehmen wir nicht nur das Arrangieren von Management Präsentation, Q&A Sessions und möglichen persönlichen Treffen, sondern unterstützen auch bei der Strukturierung und Umsetzung einer geeigneten Transaktionsstruktur. Darüber hinaus übernehmen wir das Aufsetzen des Datenraum, unterstützen bei dessen Pflege sowie bei der Due Diligence. Bei Fragen zur der Gestaltung von Term Sheets sowie der Modellierung des Cap Table stehen wir ebenfalls zur Seite.
Das sagen unsere Kunden
“Donec id elit non mi porta gravida at eget metus. Nullam quis risus eget urna mollis ornare vel eu leo.
Sed posuere consectetur est at lobortis.”
Petra Müller // CEO, International Inc.
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Häufig gestellte Fragen im Zusammenhang
mit Wachstumsfinanzierungen
Was ist eine Venture Capital Finanzierung?
Bei einer Venture Capital Finanzierung wird Eigenkapital für Startups zur Verfügung gestellt. Da es sich um eine Investition in junge, nicht profitable Unternehmen handelt, deren tatsächliche Erfolgsaussichten noch unklar sind, wird es auch als Risikokapital bezeichnet.
Welche Sonderrechte erhält eine Venture Capital Gesellschaft?
Bei einer Finanzierung sichert sich der Venture Capitalist bedeutende Sonderrechte zu. Diese können u.a. Entscheidungen betreffen (z.B. genehmigungspflichtige Geschäfte), die rechtliche Position des VC (z.B. Mitverkaufspflichten anderer Gesellschafter) oder wirtschaftliche Sonderrechte des VC (z.B. Liquidationspräferenzen und Verwässerungsschutz). Diese Sonderrechte werden typischerweise in einem separaten Beteiligungsvertrag geregelt.
Was ist Corporate Venture Capital?
Corporate Venture Capital (CVC) bezeichnet Eigenkapital, welches von größeren Unternehmen und damit strategischen Kapitalgebern investiert wird. CVC ist oft Teil einer sog. Open Innovation Strategie, d.h. durch das Screening von Opportunitäten und selektiven Investments sollen innovative, strategisch relevante Themen an das eigene Unternehmen herangeführt werden. CVC verfolgt damit sowohl Rendite- als auch Strategieziele.
Was ist ein Pitch Deck?
Das Pitch Deck ist das Amuse-Gueule Deiner Geschäftsidee für Kapitalgeber und soll den Appetit auf mehr anregen. Inspirierend, kurz, knapp und verständlich sollten die wichtigsten Elemente Deiner Geschäftsidee dargestellt werden. Wir erarbeiten und gestalten mit Dir Deine professionelle Eintrittskarte für Investoren.
Welche Arten von Investoren sollten wir ansprechen?
Verschiedene Investoren bieten Unternehmen einen unterschiedlichen Nutzen. So sind Risikokapital- und Private-Equity-Investoren in der Regel praxisorientierter als Family-Office-Investoren. Wenn Ihr Unternehmen nicht nur Kapital, sondern auch eine umfassende Beratung benötigt, sind Risikokapital- und Private-Equity-Investoren möglicherweise die richtigen Partner. Der Nachteil der Beratung ist, dass sie mit einer verstärkten Kontrolle über die Geschäftstätigkeit des Unternehmens einhergeht. Family-Office-Investoren haben in der Regel viele Investitionen und führen oft auch ihre eigenen Unternehmen. Sie sind in der Regel weniger daran interessiert, sich in den Betrieb eines Unternehmens einzumischen, sondern eher als passive Investoren.
Kontakt
Du benötigst professionelle Unterstützung bei der Durchführung Deiner Finanzierungsrunde? Wir freuen uns auf Deinen Anruf!
Marcus Pietsch
Ihr Ansprechpartner und Berater